年回报率87%！出租司机到用3000美金盈利52亿

在我进入之前，我就知道何时该退出。

——布鲁斯·柯凡纳

布鲁斯·柯凡纳，哈佛学霸，也是外汇交易和外汇期货界中的传奇，但柯凡纳并非一开始就那么成功的，他这一生中干过的职业非常多，失败的次数更多。

• 1962年：他考上哈佛学习法律和政治，毕业后他成了一名政治老师，但他对教书不太感兴趣。
• 然后70年代初：他开始选择从政，但由于缺少经费，他只好放弃从政的计划。
• 之后：他又往艺术方面发展，跑到纽约著名茱莉亚音乐学院里去学乐器，结果也还是失败。

多次失败后，为了谋生活，科夫纳不得以成了一名出租车司机。

直到32岁还一事无成的柯凡纳，终于在一次偶尔的机会之下，接触到了金融交易，从此开启了不一样的人生。

柯凡纳从事交易以后，不仅为自己赚得了不菲的财富，还让投资人赚得盆满钵满。

布鲁斯·柯凡纳能从一个出租司机成功逆袭成为一个用3000美金狂赚52亿的交易员，显然有着他的过人之处。

下面我们就一起了解一下他对基本面分析的见解、在止损和风险控制方面的经验以及对交易新人的忠告。

• 实际情况是：在美加签订贸易协定的几天前，加拿大元已经开始上扬，直到市场大势已经明朗的时候，我才能肯定地说加拿大元将会大幅上涨。

美加签订贸易协定之前，我认为加拿大元的价位已经较高，所以很难判断它的走势。我唯一能做的就是静观其变，然后顺势而为。

我这样做是基于以下两点：

• 首先是市场的基本面的变化，不管这个变化对市场情势有没有影响。
• 另一点就是市场的技术面已经显示加拿大元突破了上档压力区。

   

市场图表分析就是市场的体温计。研究基本因素的专家对图表分析置之不理就大错特错了。

如果请医生为你治病，他却连体温都不给你量，你觉得他能正确判断你的病因吗？

只有掌握市场的一切信息，才能在交易时占尽先机。知己知彼，方能百战不殆。

假设当天的价格就是市场合理的价位，只需要分析哪些因素的发生会引起价格的变动就行了。能够提出各种变化的假定的才是高明的交易员。

我经常在心中设想全球的突发状况，静观其变。一般情况下，这些假设往往成为镜花水月不会实现，但也许现实世界会与其中之一相仿，也就是说现实世界验证了我的假设。

比如说，当年的全球股市大风暴“黑色星期五”事件令这位低调的交易天才记忆犹新。

果不其然：那一周的周二，世界各地的资金纷纷回笼而转投美元，美元牛市冲天。接下来的三天，美元持续攀升，直到周末才开始小幅回落。

他的设想变成了现实。我他还猜测，为维护自身的利益，防止贸易逆差扩大，接下来美国必然进场干预美元来打压行情。”

“每当我进场时，总会预先设定停损价格。也就是说，进场前先决定出场时机。”根据柯凡纳的习惯，他一般总是把停损点设在技术性关卡以外的价位。

亏损在交易的过程中是非常正常的事情。即便柯凡纳本人，也曾在1981年的空头市场下亏损约16%。

冲动是魔鬼，柯凡纳最糟糕的一笔交易是由于过分冲动。

任何人从事交易都应根据既定的策略方向前进，千万不要因为一时冲动而仓促改变策略。

柯凡纳会先尽量把每笔交易的风险控制在投资组合价值的1%以下。其次，他会研判每笔交易的相关性，进一步降低风险。

首先，必须学会如何控制风险，其次，少量经营，不论认为持有的部位应该有多大，都需要再减少一半。

• 根据柯凡纳过往的经验：他感慨新手的野心普遍都太大，往往会持有应持有部位的三到五倍，结果导致每笔原来只应担负1%到2%风险的交易，却须承担5%到10%的风险。
• 在柯凡纳看来：新进交易员最常犯的错误是把市场拟人化。市场并不具有人格，它绝不在意你是否赚钱。

  假如有一位交易员常说：“我希望市场如何、如何……。”这就无异于凭自己的喜好进出市场，终将自毁前程，因为他显然已放弃了对市场的警觉性。

一个成功的交易员应该坚毅、独立，而且颇有主张。他们敢在别人不敢进场时进场，同时他们也会节制自己的贪念。

与此同时，承认和接受失败也是成为一个成功交易员的必经历程。