直面恐惧与贪婪

鉴于它们是摧毁交易者心智的最强烈的情绪，我知道花再多时间去对付这些情绪恶魔也不过分。

要恐惧的事情比恐惧本身还多

我们对恐惧本身感到十分害怕。总而言之，恐惧是让我们远离麻烦的一道门槛、一种自卫装置。

因为恐惧，你不敢在深夜里走进暗巷，这是明智之举，但是怕到不敢交易，那就不大聪明了。

根据我个人的经验以及和数千位交易者交流得出的结论是：我们最害怕的交易往往是最好的交易。害怕的程度越高，交易获利的机会就越大。

反过来，这个道理也讲得通，我们最不害怕的交易往往是最危险的。为什么呢？因为在投机的世界里，投资获利的规律刚好相反：看起来不错的，结果却很糟；看起来不怎么样的，结果却很好。那些看起来“肯定能成”的交易却很少做成，这也就是交易如此困难的原因。

那些让你怕到半夜还在发抖的交易，你一定要进场；但你就是不敢，这可就大错特错了！假如你了解到所有交易的风险（你设定的止损金额）其实都是一样大的时候，你就敢做这些交易了。一个看起来像是由史蒂芬·金（美国畅销悬疑恐怖小说作家）所设计的交易，并不见得比罗杰斯先生设计的交易有更高的风险。只要你确定了止损点，一定可以轰掉这个看似高风险交易的潜在风险。简而言之，止损点让聪明的交易者敢于进场，做那些旁人避之唯恐不及的交易。

控制贪婪

贪婪是另一种毛病。贪婪的目的在于激励我们，使我们表现杰出，并且追求完美……但是由于这个行业过去不曾、未来也不可能完美……因此贪婪就会导致我们持有获利或亏损的仓位过久。

此外，我曾经付出相当大的代价学到一个教训，贪婪是这两种毛病之中最强烈的一种。持有时间过久的仓位（因为贪婪）比害怕亏损而离场的仓位，让我们输掉更多的钱。当我们失控时，贪婪就像超速驾车一样致命。那该怎么办呢？

系统化的离场点。

系统化交易的目的，是控制贪婪和恐惧的情绪，这就是我们需要系统的真正原因……便于我们控制这些情绪。如果你知道应该在哪里获利，只要按系统规则操作，就能够抗拒贪婪用以控制你的那股力量。

掌握了恐惧（用止损点）和贪婪（用已知的离场点或离场规则），我们就可以毫无心理负担地进行交易了。